A ascensão das finanças descentralizadas

O surgimento da tecnologia blockchain está a ter um impacto no mundo das finanças. Uma área em que isso é particularmente evidente é no aumento das finanças descentralizadas. Uma abordagem que está prestes a transformar o futuro dos sistemas financeiros.

Durante algum tempo, os bancos e outras grandes instituições financeiras têm sido responsáveis por dificultar a muitas pessoas a obtenção da ajuda de que necessitam. Estes sistemas antigos têm muitas falhas:

• •Eles são lentos
• •Disponível apenas em locais
• •Muitas vezes, é preciso alguém no meio para fazer as coisas acontecerem

Isso criou uma oportunidade para que algo surgisse e mudasse as coisas; uma forma de fazer finanças que não é controlada por nenhum grupo. Em vez disso, é aberta e disponível para todos.

A forma como tradicionalmente lidamos com dinheiro tem algumas falhas que impedem muitas pessoas em todo o mundo de ter acesso a serviços financeiros. Por um lado, ter intermediários no processo torna tudo mais lento, mais caro e demorado. Esses problemas são agravados por regras e pelo facto de algumas áreas serem realmente difíceis de alcançar.

Tudo isso significa que um grande número de pessoas está a perder oportunidades. Para piorar a situação, a maneira antiga de fazer as coisas não é muito transparente, o que levou a:

• •Taxas ocultas
• •Práticas de empréstimo injustas
• •Não há pessoas suficientes a ser responsabilizadas

A ascensão da DeFi marca uma mudança na forma como pensamos sobre controlo e transações. Trata-se de passar de um sistema para algo que é:

• •Transparente
• •Executa-se sozinho
• •Seguro

Tudo graças à tecnologia blockchain. Essa nova forma de fazer as coisas elimina os intermediários e garante que tudo seja descentralizado, automatizado e seguro, o que é possível graças a alguns trabalhos avançados no lado da blockchain.

No centro das finanças descentralizadas está um conjunto de princípios fundamentais. Esses princípios são a base de um movimento que está a mudar a forma como pensamos sobre dinheiro e sistemas financeiros.

Descentralização

A DeFi é baseada numa ideia: nenhuma entidade deve controlar tudo. É aí que entra a descentralização. Os sistemas tradicionais, por outro lado, dependem de autoridades para manter as coisas a funcionar. A DeFi adota uma abordagem diferente. Ela usa redes distribuídas, como a Ethereum, onde uma rede de nós trabalha em conjunto para validar transações.

Desta forma, temos:

• •Nenhum ponto de falha
• •O sistema é muito mais difícil de desligar ou manipular
• •Sem uma entidade controladora, todo o processo é mais resiliente e resistente à censura

Interoperabilidade

Quando diferentes aplicações e protocolos podem funcionar juntos de forma harmoniosa, isso cria uma base para o ecossistema DeFi. Esse tipo de cooperação permite que vários serviços se complementem, tornando possível oferecer soluções financeiras abrangentes.

É um pouco como peças de um puzzle que se encaixam para formar uma imagem detalhada. Neste caso, a imagem é uma paisagem onde os utilizadores têm acesso a uma variedade de serviços que funcionam bem juntos.

Transparência

Quando tudo é aberto, fica mais fácil acreditar no sistema. É por isso que a transparência é tão importante. Isso significa que todas as transações, acordos e dados são gravados para que qualquer pessoa possa ver nas blockchains.

Isso permite que qualquer pessoa os audite, o que, por sua vez, ajuda a construir confiança entre as pessoas envolvidas. Ao contrário de sistemas onde as coisas podem ser um pouco obscuras, essa abertura ajuda a eliminar a incerteza e o sigilo que podem minar a confiança.

Inclusão financeira

Tornar os serviços financeiros acessíveis a todos, independentemente da sua origem, é uma ideia. Isso significa que pessoas de todas as classes sociais podem participar em atividades, mesmo que não tenham acesso a bancos. Isso abre um mundo de possibilidades para indivíduos que antes eram excluídos devido ao local onde vivem.

A espinha dorsal das finanças ou DeFi depende de elementos-chave. Quando analisamos, o ecossistema DeFi é composto por várias partes. Vamos dar uma olhada. Na sua essência, a DeFi trata da criação de um sistema financeiro aberto e acessível.

Protocolos DeFi

A base do ecossistema é composta por protocolos DeFi, que são basicamente a espinha dorsal que supervisiona uma série de atividades financeiras por meio de contratos automatizados. Isso inclui coisas como:

• •Bolsas descentralizadas onde as pessoas podem comprar e vender
• •Plataformas para empréstimos e financiamentos
• •Formas de os investidores obterem retorno sobre os seus fundos

O surgimento de protocolos como Uniswap e SushiSwap foi uma grande mudança para o comércio. Eles tornaram possível que as pessoas troquem ativos sem precisar de um intermediário para supervisionar o processo. Essa falta de controlo é parte do seu apelo.

Noutra frente, protocolos como Aave e Compound estão a causar impacto no espaço de empréstimos e financiamentos. Basicamente, eles permitem que os utilizadores façam algumas coisas:

• •Eles podem emprestar os seus ativos para ganhar juros
• •Eles podem pedir dinheiro emprestado oferecendo alguma garantia como garantia

Derivados DeFi

Os derivados DeFi trazem um nível de complexidade, oferecendo ferramentas para gerir riscos e especular sobre os movimentos do mercado. Isso deve-se, em grande parte, aos ativos que permitem que as pessoas apostem no desempenho de instrumentos financeiros. Pense em ações, commodities e índices. Sem realmente ter que possuí-los.

Essas novas ferramentas financeiras usam contratos para acompanhar o valor dos ativos subjacentes e imitar a forma como os seus preços se movem. Isso abre caminhos para que as pessoas possam:

• •Misture os seus investimentos
• •Crie estratégias
• •Tudo dentro de um sistema que não é controlado por uma única entidade

Carteiras DeFi

As carteiras DeFi têm um papel importante em permitir que as pessoas usem protocolos e aplicações. Como a maioria dessas carteiras não é controlada por uma autoridade, os utilizadores mantêm o controlo sobre as suas chaves privadas e o seu dinheiro.

Isso facilita para eles:

• •Gerencie os seus ativos
• •Adicione liquidez
• •Tokens de participação
• •Faça transações

A partir de uma interface fácil de usar.

Infraestrutura descentralizada

A base do ecossistema DeFi é construída sobre a tecnologia blockchain. O que faz com que isso funcione é que a blockchain é configurada de forma que não pode ser alterada e tudo é feito abertamente. Isso permite que as pessoas façam transações sem se preocupar com a segurança ou ter que depender de alguém para garantir que as coisas sejam feitas.

Os contratos inteligentes também têm um papel importante. Eles executam automaticamente os acordos, então não precisa de um intermediário.

A tecnologia blockchain é a espinha dorsal da DeFi, permitindo que ela funcione. As plataformas DeFi eliminam os intermediários e tornam tudo mais transparente, seguro e eficiente usando um sistema que não é controlado por ninguém. Essa nova abordagem acaba com a necessidade de intermediários, tornando todo o processo mais simples.

Livros-razão imutáveis

Os livros-razão imutáveis são uma coisa linda quando se trata de transparência. Eles são um meio para garantir que todas as transações, não importa quão grandes ou pequenas, sejam registradas de uma forma totalmente à prova de falsificação.

A ideia é bastante simples: uma vez que algo é escrito no livro-razão, fica lá para sempre, sem possibilidade de alteração ou eliminação. Isso parece um conceito. Tem implicações de longo alcance:

• •Todos os envolvidos podem ver exatamente o que está a acontecer
• •Não altere os números nos bastidores
• •Promove a confiança, porque quando tudo é aberto, não há espaço para negociações ou agendas ocultas

A verdadeira beleza da blockchain reside na sua capacidade de criar um registo de transações. Isto é feito agrupando as transações em blocos que são depois ligados numa sequência. Cada bloco é selado com criptografia, tornando praticamente impossível alterar o registo depois de criado.

Automação de contratos inteligentes

Os contratos inteligentes estão, de certa forma, a abrir caminho para a automação. Esta nova tecnologia está a permitir que as empresas simplifiquem as suas operações, eliminando a necessidade de intermediários e processamento manual. Com os contratos, as tarefas podem ser realizadas automaticamente, liberando tempo e recursos para coisas importantes.

Os contratos inteligentes são basicamente acordos que cumprem os seus termos graças a um código incorporado. Quando determinadas condições são cumpridas, o código é acionado. Faz cumprir os termos. Não há necessidade de intermediários.

Isso permite:

• •Quaresma
• •Emprestar
• •Comércio
• •Rendimentos agrícolas sem complicações

Ao automatizar o processo, os erros e as adulterações tornam-se muito menos prováveis, o que, por sua vez, faz com que tudo funcione de forma mais suave.

Soluções de interoperabilidade

É super importante encontrar maneiras de os sistemas funcionarem juntos sem problemas. É aí que entram as soluções de interoperabilidade. Elas ajudam a garantir que vários componentes possam comunicar-se e trocar informações sem complicações. Além disso, a escalabilidade também é essencial, pois permite que esses sistemas cresçam e se adaptem às necessidades em constante mudança sem comprometer o desempenho.

Para que a tecnologia blockchain realmente decole, as diferentes redes precisam ser capazes de:

• •Conversem entre si e partilhem informações
• •Permita que os utilizadores tenham acesso a uma variedade de serviços
• •Processe muitas transações de uma só vez sem diminuir a velocidade

À medida que as aplicações DeFi se tornam mais populares, ter um sistema que possa ser dimensionado e acomodar diferentes redes de blockchain é crucial para o crescimento.

Os protocolos pioneiros estão a transformar o mundo das finanças descentralizadas, ou DeFi, para abreviar.

Principais inovações de protocolo

A Uniswap foi pioneira no espaço de câmbio, introduzindo uma forma de negociar tokens sem depender dos livros de ordens tradicionais. Isso foi possível graças aos modelos automatizados de criadores de mercado, nos quais as pessoas que têm ativos disponíveis podem bloqueá-los em contratos. Ao fazer isso, elas ajudam a facilitar a negociação. O sistema ajusta os preços automaticamente, o que, por sua vez, torna mais fácil para as pessoas comprarem e venderem tokens e adiciona mais liquidez ao mercado.

A introdução de taxas de juro determinadas pelo montante emprestado e emprestado virou o mundo dos empréstimos e financiamentos de ativos digitais de cabeça para baixo. Essa abordagem garante que o dinheiro seja usado onde é necessário. Agora, é um dos pilares dos empréstimos no setor financeiro.

A MakerDAO foi uma revolução no mundo das stablecoins ao introduzir a DAI, uma stablecoin atrelada ao dólar americano, mas que funciona de forma descentralizada. O que realmente diferencia a DAI é a forma como é gerida. Através de uma organização descentralizada ou DAO que permite aos utilizadores ter uma palavra a dizer nas decisões que afetam a estabilidade da stablecoin.

Novos avanços no desenvolvimento de protocolos

Yield farming e liquidity mining são práticas que motivam as pessoas a adicionar liquidez às plataformas DeFi. Elas fazem isso oferecendo recompensas na forma de tokens. Quando os utilizadores colocam os seus ativos nesses pools de liquidez, eles começam:

• •Ganhar juros sobre o que depositaram
• •Envolver-se na forma como o protocolo é gerido
• •Ajudando a crescer

O conceito de empréstimos instantâneos e composibilidade abriu possibilidades que permitem às pessoas tomar empréstimos sem oferecer qualquer garantia, desde que paguem o empréstimo dentro do mesmo bloco de transações. Essa mudança revolucionária permite algumas manobras financeiras, como tirar proveito das diferenças de preço entre mercados. Um processo conhecido como arbitragem. E trocar garantias.

Quando diferentes partes trabalham juntas, é incrível o que se pode criar. No mundo da DeFi, isso significa que vários protocolos podem interagir suavemente, abrindo muitas possibilidades para o desenvolvimento de planos eficientes.

As empresas especializadas em desenvolvimento de blockchain são as que estão a expandir os limites no espaço DeFi. Elas trazem um nível de conhecimento que é crucial para criar, lançar e refinar os sistemas que fazem este ecossistema funcionar.

Conhecimento técnico

Essas empresas trazem muito conhecimento especializado para a mesa, ajudando a criar as regras que fazem vários serviços DeFi funcionarem. Elas trabalham em tudo, desde:

• •Bolsas que operam sem um hub
• •Plataformas que permitem que as pessoas emprestem e peçam dinheiro emprestado
• •Sistemas que recompensam os utilizadores com incentivos de juros

O importante é garantir que esses sistemas sejam:

• •Seguro para que o dinheiro das pessoas esteja seguro
• •Eficientes para que possam lidar com muitas transações
• •Escalável para que possam crescer à medida que mais pessoas os utilizam
• •Fácil de usar, mesmo para quem não é especialista em tecnologia

Desenvolvimento da interface do utilizador

Criar uma interface que as pessoas realmente queiram usar faz parte do que estamos a tentar fazer. O objetivo é criar algo fácil de navegar para quem não é especialmente experiente em tecnologia.

A adoção da DeFi depende de quão fácil de usar ela é. Para tornar essas plataformas mais acessíveis, as empresas de desenvolvimento estão a criar interfaces fáceis de navegar, independentemente de você ter ou não experiência prévia. Essa abordagem mais simples ajuda a quebrar barreiras e atrai um grupo de pessoas essencial para a construção de um ecossistema DeFi próspero.

Segurança e auditoria

O mundo das finanças é uma arena de alto risco, onde mesmo a menor violação de segurança pode ter consequências financeiras. Isso porque os contratos inteligentes, a espinha dorsal da DeFi, podem ser vulneráveis à exploração se não forem cuidadosamente verificados.

Para mitigar esses riscos, os programadores normalmente realizam auditorias de segurança. Esse processo rigoroso ajuda a identificar pontos fracos e, por fim, resolvê-los:

• •Reforçar as defesas da plataforma
• •Proteger os seus utilizadores

As colaborações estão a mudar a cara das finanças. O futuro da DeFi está a tomar forma. Está a ser moldado pelos esforços combinados dos intervenientes neste espaço.

Integrações entre protocolos

Quando projetos diferentes trabalham juntos, eles podem criar conexões que permitem que interajam e partilhem informações facilmente. Esse tipo de configuração cria um sistema financeiro conectado, onde diferentes partes podem funcionar bem juntas. Por exemplo, plataformas de empréstimo podem se unir a bolsas, facilitando para as pessoas obterem a liquidez de que precisam.

Soluções de escalabilidade e interoperabilidade

As empresas são cruciais para encontrar formas de lidar com a questão das plataformas DeFi serem capazes de lidar com um grande número de utilizadores. Para resolver este problema, estão a trabalhar em:

• •Soluções de escalabilidade de camada 2 que os ajudam a crescer e a funcionar melhor
• •Estruturas de interoperabilidade em cadeia para que a DeFi possa lidar com mais utilizadores e uma gama mais ampla de ativos

Inovação na indústria

Quando pessoas de diferentes partes de um ecossistema trabalham juntas, algo especial acontece. Ideias e conhecimentos são compartilhados. Isso leva a inovações que podem beneficiar o setor. Ao aprender com os sucessos e fracassos uns dos outros, os projetos podem avançar de uma forma que ajuda todo o espaço DeFi a crescer e mudar.

O cenário DeFi tem. Isso criou uma situação para os reguladores. Agora é um fator no crescimento e na adoção do DeFi.

Incerteza regulatória

Os regulamentos podem ser uma verdadeira área cinzenta, especialmente quando se trata de descobrir o que é permitido e o que não é. Muitas vezes, há muitas perguntas e incertezas em torno das regras que regem os setores e as atividades. Essa falta de clareza pode tornar difícil para as pessoas saberem como agir dentro da lei.

O facto de a DeFi operar além-fronteiras, sem qualquer autoridade, complica as tentativas dos reguladores de descobrir quem está no comando e como criar regras que todos sigam. Sem orientação dos reguladores, as pessoas envolvidas na DeFi ficam na dúvida se o que estão a fazer é legal, e essa incerteza coloca-as em risco de ter problemas com a lei.

Conflitos regulamentares

A forma como a DeFi funciona sem uma autoridade vai contra a forma como as regulamentações são aplicadas. Normalmente, os reguladores contam com intermediários para ficar de olho nas coisas. O uso de pseudónimos para transações e contratos inteligentes automatizados pela DeFi, que são fundamentais para o seu estilo, pode causar problemas com as leis existentes contra:

• •Branqueamento de capitais
• •Regras que exigem que as empresas verifiquem a identidade dos seus clientes

Proteção ao consumidor

A natureza das plataformas descentralizadas cria desafios quando se trata de aplicar medidas que protejam os consumidores e lidar com os riscos que os investidores enfrentam. Sem a presença de intermediários, os utilizadores ficam especialmente vulneráveis a:

• •Golpes
• •Hacks
• •Outras vulnerabilidades de segurança

O que pode resultar em perdas e, muitas vezes, pouco pode ser feito para recuperá-las.

Regras muito rígidas podem realmente impedir a criatividade que impulsiona a DeFi e assustar os programadores que, de outra forma, poderiam estar interessados em explorar o seu potencial. Se as coisas ficarem muito difíceis, podemos ver esses ecossistemas começarem a se desintegrar, com projetos tentando passar despercebidos ou mudando para lugares com regras mais flexíveis.

Fragmentação regulatória

O facto de a DeFi ser um fenómeno torna ainda mais difícil para os reguladores acompanharem, uma vez que diferentes países estão a adotar abordagens diferentes em relação à blockchain e aos ativos digitais. Essa falta de consistência está a causar muita confusão para os utilizadores, tornando mais difícil para as pessoas participarem além-fronteiras.

Impacto no crescimento e na adoção

As grandes instituições tendem a agir com cautela quando se trata de seguir as regras e permanecer dentro da lei. Isso significa que elas podem dar uma chance à DeFi principalmente porque o panorama regulatório ainda é bastante incerto. Como resultado, a DeFi perde o tipo de capital e experiência que essas instituições poderiam trazer para a mesa.

Algumas pessoas podem ficar com receio de entrar no DeFi por causa de preocupações. Isso é especialmente verdadeiro para quem é cuidadoso com o seu dinheiro ou não tem certeza de como a tecnologia blockchain funciona. Elas podem simplesmente decidir que não vale a pena o incómodo.

A combinação do desenvolvimento da blockchain e da DeFi está a mudar a forma como pensamos sobre finanças. À medida que as regras e a tecnologia melhoram, é provável que mais pessoas comecem a usar esses sistemas.

Para que as finanças ou a DeFi realmente decolem, algumas coisas precisam acontecer:

• •Avanços na tecnologia blockchain - É preciso continuar a evoluir para dar conta das crescentes demandas dessa área
• •Regulamentos claros - Para que empresas e indivíduos possam operar com confiança
• •Tornar a DeFi mais acessível - Criar interfaces de utilizador intuitivas e fáceis de usar, mesmo para pessoas que são novas neste espaço

O crescimento dos protocolos DeFi, derivados e carteiras, juntamente com os avanços na tecnologia subjacente, mostra o quão crucial é o desenvolvimento da blockchain na construção de sistemas que são:

• •Justo
• •Eficiente
• •Aberto a todos

À medida que os protocolos de diferentes empresas e órgãos reguladores trabalham cada vez mais em conjunto, as bases para um sistema descentralizado ficam mais fortes.